作者：老大哥，編輯：肖世梅
得益於人工智慧快速發展導致算力需求的爆發式增長，全球AI晶元領軍企業英偉達在過去兩年中成為全球最耀眼的明星。
2023年，英偉達股價飆公升2389%，成為標準普爾500指數中表現最好的成分股; 2024年，公司仍在重新整理歷史新高，最新市值接近17萬億美元，公升至美股第五位。
儘管股價勢頭強勁，但英偉達仍面臨諸多挑戰，其中最重要的無疑來自中國。
天選之子
目前，英偉達的高階晶元在全球最重要的中國市場遇到了諸多限制。 為了應對未來可能出現的限制，中國人工智慧產業鏈上的很多企業顯然都想主動減少對英偉達晶元的依賴，轉而開始尋找國產替代產品，這給了國內AI晶元企業巨大的發展機遇。
據華爾街**年初訊息，華為2023年收到中國各大網際網絡公司至少5000顆昇騰910B晶元訂單，中國兩大科技巨頭阿里巴巴、騰訊計畫在2024年大幅減少英偉達晶元訂單，訂單遠低於出口禁令生效前的原計畫。
除了華為，國產AI晶元最大的希望是海光資訊，將於2022年在科創板上市。
海光資訊主營業務為高階處理器，主要應用於伺服器、資料中心等計算和儲存裝置。 目前，公司擁有兩條產品線，早期主要是高階通用處理器（CPU），近年來開始專注於協處理器（DCU）。
如果說海光CPU是以Intel和AMD的CPU產品為基準，那麼DCU則挑戰NVIDIA目前的GPU產品。
資料中心單元（DCU）是一款高效能的AI晶元，是國內為數不多的完全支援訓練和推理的AI加速卡之一。 其採用的GPGPU架構是GPU的乙個技術分支，在組成上相對簡單，在產品效能、通用性、成本等方面具有明顯優勢，是加速計算的主流解決方案，在大資料處理、人工智慧、商業計算等領域實現了商業化應用。
與目前全球主流人工智慧公司使用的NVIDIA A100產品相比，第一代海光資訊DCU的生產工藝與7nm工藝相同，記憶體頻率和記憶體位寬與A100基本相同，記憶體容量、記憶體頻寬和記憶體頻率約為A100的50%， 而差距比較大的是多卡協同的互動率，只有A100的30%左右。從整體效能來看，海光神宣1號應該能夠達到英偉達A100水平的50%以上。
2023年第三季度發布的神臼2號效能比神臼1號高出100%以上，據此估算該產品至少達到了A100的80%，當神臼3號在市場上開發時，趕上甚至超過A100應該不是什麼大問題。
除了效能越來越接近之外，技術相容性同樣重要。
英偉達在GPU領域佔據主導地位的關鍵因素是CUDA，這是2006年推出的平行計算平台和程式設計模型，之後英偉達將GPU從遊戲顯示卡領域轉變為更通用的計算工具，吸引了大量開發者和世界領先企業加入，形成了強大的軟體生態系統。
相比之下，海光DCU與英偉達的CUDA在生態和程式設計環境上高度相似，對文心一言等國內外主流大模型都有很好的適配性，這意味著NVIDIA CUDA生態使用者遷移到海光DCU的成本非常低，為未來取代NVIDIA奠定了基礎。
[村里的希望]。
高階處理器具有極高的技術門檻，是晶元行業最全面、最重要的產品。
海光資訊的技術原本由AMD在美國授權，但在2019年之後，海光資訊被列入美國《出口管制條例》的“實體清單”，AMD不再提供相關技術服務，海光後續產品的迭代和研發全部由公司自主完成。
自主研發意味著巨大的投資。 從2019年到2021年，海光資訊在研發方面的投入為35%39億元，佔營業收入的95%35%，研發人員佔比高達90%，幾乎全都從事技術研究，給巨頭打電話的決心可見一斑。
2022年，公司研發投入仍將超過20億，占營收的40%以上，在年營收50億以上的A股公司中，海光資訊在研發強度方面排名第二，僅次於百濟神州。
極高的研發人員比例和高精度的技術，使海光資訊成為典型的人才密集型企業：公司共有員工1500人，相當於人均收入300多萬，人均市值1億多元，平均工資8799萬（含社保），如此高的人均效率，在A**領域極為罕見。
隨著公司技術進步和國產替代浪潮，海光資訊近年來業績呈現爆發式增長。
2020年，公司營收只有10億左右，尚未實現盈利，而2022年上市時，公司營收已經增長到50億以上，淨利潤突破8億，公司高階處理器在國內伺服器行業占有率超過50%， 這確實是行業的一半。
*：直衝。
2023年業績預測顯示，公司業績仍保持較快增長：其中營收為568億-626億元，同比增長1082%-22.14%，歸屬於母公司的淨利潤 118億-132億元，同比增長4685%-64.27%。
從業務結構來看，雖然CPU仍是公司的主要收入**，但DCU已成為2023年快速增長的重要支撐點，預計佔總營收的30%左右。
可以預料，如果英偉達未來還只能向中國推出一些低效能的人工智慧晶元，而當海光的深度計算3號發布時，效能可能會大大超過英偉達的國內競爭對手，海光的DCU業務營收將大幅增加，營收佔比可能超過50%。
屆時，中國版的AI晶元或將成為市場的主流。
[國家意志]。
海光資訊快速崛起的背後，充分體現了中國科技自強的民族意志。
股東資料顯示，海光資訊前十大股東中至少有六家由國有法人控股，國有資產持股比例超過50%。 其中，中科院中科曙光於2018年收購了海光資訊1號以948億股成為海光資訊第一大股東，目前持股比例為2796%，此外，中科院持有265%。
憑藉中科院和國有控股的背景，海光資訊被視為晶元行業名副其實的“國家隊球員”。
*：直衝。
國家算力產業規劃和國內AI產業鏈也在為海光的追趕計畫提供助力。
近年來，海光資訊深入參與“東方資料、西部計算”先進計算中心和“新基建”智慧型計算中心的建設，結合中科院和中科曙光在計算產業的深度布局和產業資源，公司與各大股東形成了良好的業務協同， 成為支撐中國算力基礎的核心力量，AI產業鏈的朋友圈也在不斷擴大。
該公司的DCU產品已通過阿里巴巴、阿里巴巴等網際網絡公司的認證，並推出聯合解決方案，構建融合中國產軟硬體的全棧AI基礎設施。 此外，科大訊飛、商湯科技、韻控等一大批國內領先的AI公司也被移植並執行在海光DCU平台上。
為完善通用計算平台國內生態，海光資訊還發起成立海光產業生態合作組織，聯合高校、科研院所和行業內外上下游企業，以產學研相結合的協同方式解決關鍵問題，為突破重點共同領域提供助力行業技術。
歷史經驗表明，我國科技領域後發者在彎道上追趕甚至超車的成功先例很多。
從早期的面板到現在的光伏產業、半導體、新能源汽車和作業系統，中國企業憑藉自身實力實現了自主可控的產業。
我們相信，在一流體系和超強產業鏈的強力支撐下，以海光資訊為代表的中國AI晶元必將高舉國產算力的旗幟，成為中國科技產業迎頭趕上、自主可控的又一典範。
英偉達在中國的好日子不會太久！
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