如果客戶剛剛開始接觸期權，他們可以遵循當前的交易思維從期權而不是現貨交易開始，做一些與市場特徵相似的期權策略，逐漸從簡單的買方擴充套件到賣方、波動率和策略交易。
作為新手交易者，買方（權利方）更容易理解並且可以先嘗試買家，再嘗試賣家（義務方）。 買入多頭看漲期權，買入空頭看跌期權。 如果你有一定的基礎，你可以根據自己的能力選擇做賣家。 嘗試交易真實價值合約深度實錢合約受波動性和時間影響較小，可以避免時間價值的快速損失，槓桿相對較小，有助於建立交易信心。 近月合約比下個月和遠月合約流動性更強，因此更容易上手
長期** 長期月度到資金訂閱。
長月合約受時間流逝的影響較小，容易理解合約的盈虧。
最近乙個月的實際價值認購。
即月合約具有良好的流動性。
建議買家關注實價合約和**交易因為價外合約雖然有大可小，但只適合少量大漲跌。 不適合買家頻繁操作，因此可以適當降低操作頻率，選擇受時間影響較小的實值合約，或者等到**波動較大後再開倉。
期權的買方理論上每天都會損失時間價值，所以如果方向錯誤很容易虧損，而期權的賣方理論上每天都會獲得時間價值，也可以在窄幅範圍內獲利。 行情格局多為**時間，賣家整體中勝率較高因此，賣方策略可以使交易長期保持下去。
對於有交易經驗和深刻理解的客戶來說，可以進一步了解期權的波動性，而波動率的引入可以讓客戶在各種情況下應用期權策略，既可以成為買方贏得高額回報，也可以成為賣方獲得穩定的收益; 客戶可以根據自己的需求選擇具有不同實際價值、價內和價外度的合約。
波動率是期權交易的重要指標，就像分析**看市盈率一樣，做期權交易需要看波動率。 簡單來說，期權波動率就是乙個市場情緒指標，它表明了期權投資者對市場的看法。
如果您認為標的物的波動性會加劇，那麼就成為期權買入者，賺取上行波動帶來的收益; 如果它被判定為穩定和持久，那麼就成為期權賣方，並獲得波動性下降的好處。 簡單來說，買入期權就是看漲波動率，賣出期權就是做空波動率
在市場中，從風險對沖的角度來看可以使用期權保險策略。
適用於持倉集中度高、指數ETF持倉量大的客戶時期保險權戰略。當市場出現調整時，期權保險策略可以起到資產保全和對沖的作用。 您可以嘗試使用部分資金購買看跌期權，這樣既可以保留**繼續**的利潤，還可以用少量資金對沖**的風險。 據估計，100萬**的市值將花費大約成本購買看跌期權進行對沖。
箱2020年2月，由於春節後第一天觸發的特殊時期，指數**8%，超過3000**跌停，如果投資者在假期前買入50只ETF的看跌期權來對沖假期的風險，回報近10倍，即買入2萬元， 收入為20萬元，這部分收入可以在很大程度上彌補市場持續**造成的損失。如果沒有大跌，最大損失是買入期權花費2萬元，但反過來，市場繼續獲得更多收益。 因此，購買期權就像購買保險一樣。
2、從提公升倉位收益的角度來看，可以是持股的情況執行賣家操作
它可以在不溫不火、強度較弱的情況下使用涵蓋策略，賣出價外看漲期權合約，提高頭寸收益。
歷史回測顯示，從2015年到2019年，在降低最大回撤的前提下，覆蓋策略的累計收益率可以比50只ETF高出7%-8%，起到了提公升收益的作用。
從投資週期的角度來看，主賣方策略是對其他策略的補充
買家可以用小額做大買賣，但大多數買家都面臨著難以獲利的困境（高收益是小概率事件）。而賣家是的大多數情況下乙個較低的資本可以盈利的策略。最好的期權回報是，當波動很大時，你會是買方（牛市和熊市），其餘大部分時間你都是賣方，你會同時關注風險和控制